警惕銀行理財(cái)三類(lèi)缺陷 謹(jǐn)防對(duì)賭協(xié)議風(fēng)險(xiǎn)

　　增利型理財(cái)產(chǎn)品、銀保合作理財(cái)、黃金投資理財(cái)、券商集合理財(cái)……在股市、樓市未來(lái)走勢(shì)不明朗的情況下，避險(xiǎn)理財(cái)已成為居民投資的首要目標(biāo)。今年以來(lái)，針對(duì)百姓理財(cái)?shù)凝嫶笫袌?chǎng)需求，各家銀行都推出了名目繁多的理財(cái)產(chǎn)品，可謂“花樣百出”。業(yè)內(nèi)人士提醒，銀行理財(cái)沒(méi)有專(zhuān)家，只有贏家和輸家，高收益必然伴隨著高風(fēng)險(xiǎn)，投資者在選擇理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候，一定要謹(jǐn)慎鑒別，切不可盲目跟風(fēng)。

　　謹(jǐn)防對(duì)賭協(xié)議風(fēng)險(xiǎn)

　　記者發(fā)現(xiàn)，目前銀行理財(cái)市場(chǎng)普遍存在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)復(fù)雜、信息披露不透徹和投資收益含糊不清的缺陷。

　　一是產(chǎn)品結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)復(fù)雜，產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)運(yùn)用大量專(zhuān)業(yè)術(shù)語(yǔ)，超出普通投資者能理解的范圍�！拔乙粋�(gè)50多歲的人怎么搞得清楚產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)中‘定期贖回’和‘復(fù)利計(jì)息’的意思，我買(mǎi)的理財(cái)產(chǎn)品都是熟悉的客戶(hù)經(jīng)理推薦，反正只要銀行按時(shí)給我分紅就行。”廣州市民魯先生的話代表了大多數(shù)普通投資者的心聲。

　　二是新產(chǎn)品信息披露不透徹，產(chǎn)品設(shè)計(jì)存在一定陷阱。投資者殷先生告訴記者，最近流行一些新興方向的理財(cái)方式，例如投資藝術(shù)品和黃金。他接觸過(guò)一款“黃金理財(cái)產(chǎn)品”，其投資方式是，在產(chǎn)品的投資期限內(nèi)，如果黃金價(jià)格上漲達(dá)到觸發(fā)條件后產(chǎn)品終止，則銀行向客戶(hù)分配現(xiàn)金；如果黃金價(jià)格下跌，則產(chǎn)品終止后銀行向客戶(hù)支付金條，客戶(hù)將獲得與其認(rèn)購(gòu)時(shí)相等克數(shù)的金條。

　　“這款產(chǎn)品類(lèi)似于前段時(shí)間高盛和國(guó)內(nèi)某些企業(yè)簽訂的石油對(duì)賭協(xié)議。對(duì)投資者來(lái)說(shuō)收益是相對(duì)鎖定的，但風(fēng)險(xiǎn)卻很大，即協(xié)議期內(nèi)如果黃金價(jià)格大幅下跌，則投資者將面臨巨大的損失。銀行的理財(cái)專(zhuān)員多半不會(huì)明確將這些潛在風(fēng)險(xiǎn)告訴投資者，而更多會(huì)強(qiáng)調(diào)黃金保值增值的潛力�！币笙壬�說(shuō)。

　　三是針對(duì)中小投資者的理財(cái)產(chǎn)品單一，投資收益披露含糊不清，“固定收益”難以保障。記者發(fā)現(xiàn)，銀行在向客戶(hù)推薦理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候，往往承諾至少能夠獲得固定收益，但實(shí)際上，產(chǎn)品合約上并不允許所謂“保本條款”。

　　廣東深天成律師事務(wù)所律師鄭緒華說(shuō)，盡管銀行聲明會(huì)保護(hù)大客戶(hù)權(quán)益，但是根據(jù)相關(guān)規(guī)定，投資此類(lèi)產(chǎn)品的收益并無(wú)法律保障，合同中也沒(méi)有保本條款，因此可能面臨損失本金的風(fēng)險(xiǎn)。

　　銀行應(yīng)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)警示

　　專(zhuān)家認(rèn)為，面對(duì)龐大的理財(cái)市場(chǎng)需求，銀行應(yīng)進(jìn)一步開(kāi)拓金融產(chǎn)品創(chuàng)新，提供多元化的金融服務(wù)。同時(shí)，還應(yīng)加強(qiáng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的警示。

　　廣東舜華律師事務(wù)所律師廖治超說(shuō)，金融機(jī)構(gòu)作為占有優(yōu)勢(shì)地位的賣(mài)方，要不斷提高產(chǎn)品設(shè)計(jì)能力，推出適合當(dāng)前需求的理財(cái)產(chǎn)品，保障投資者的收益。同時(shí)，理財(cái)產(chǎn)品應(yīng)提供更為人性化的產(chǎn)品說(shuō)明，面對(duì)客戶(hù)的咨詢(xún)，銀行的理財(cái)專(zhuān)員應(yīng)當(dāng)恪守職業(yè)操守，詳細(xì)解答客戶(hù)提問(wèn)，積極履行賣(mài)方風(fēng)險(xiǎn)提醒義務(wù)。

　　老百姓在購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候，也應(yīng)當(dāng)通過(guò)各種渠道詳細(xì)了解產(chǎn)品情況以及合約內(nèi)容，維護(hù)自身權(quán)益。理財(cái)專(zhuān)家建議，市民首先要做好自己的理財(cái)規(guī)劃，切忌“把所有雞蛋放在同一個(gè)籃子里”。儲(chǔ)蓄存款、保險(xiǎn)產(chǎn)品等可成為“理財(cái)籃子”的底部。其次，要增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，選擇有資格的機(jī)構(gòu)購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品，看清相關(guān)合同條款，根據(jù)購(gòu)買(mǎi)能力進(jìn)行理財(cái)。第三，要對(duì)新型理財(cái)產(chǎn)品的期限、費(fèi)用、風(fēng)險(xiǎn)情況、客戶(hù)的權(quán)益與義務(wù)作全面詳細(xì)的了解，有效保障好自己的利益。

　　廣東外語(yǔ)外貿(mào)大學(xué)金融系副教授蔡偉宏說(shuō)：“高收益通常與高風(fēng)險(xiǎn)并存。對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的選擇，投資者要有一個(gè)基本的認(rèn)識(shí)，就是預(yù)期收益越高，則面臨的風(fēng)險(xiǎn)越大。在金融工具如此發(fā)達(dá)的今天，無(wú)風(fēng)險(xiǎn)獲取高收益只是一個(gè)美麗的謊言�！�